UBS e governo assinam perda do Credit Suisse

May 03, 2023

[1/2] Um logotipo do banco suíço UBS é visto em Zurique, Suíça, 29 de março de 2023. REUTERS/Denis Balibouse

ZURIQUE, 9 de junho (Reuters) - O UBS (UBSG.S) e o governo suíço concordaram nesta sexta-feira em como irão compartilhar as perdas relacionadas à aquisição emergencial do Credit Suisse pelo banco, abrindo caminho para o fechamento do negócio em alguns dias e criando um banco suíço gigante e consolidando sua posição como um gestor de riqueza global.

Sob o acordo, negociado desde o resgate do Credit Suisse (CSGN.S) em março, o governo garantirá até 9 bilhões de francos suíços (US$ 9,98 bilhões) de perdas que o UBS pode incorrer com a venda de ativos de seu rival além de 5 bilhões de francos que o credor está devido à própria cobertura.

Ele vem com várias condições, incluindo o compromisso do banco de manter sua sede na Suíça, disse o governo em comunicado.

O acordo de proteção contra perdas entrará em vigor com a conclusão da aquisição do Credit Suisse, prevista para 12 de junho, disse o UBS em comunicado separado.

Seu presidente-executivo, Sergio Ermotti, deu a entender mais tarde que o banco estava, de fato, a caminho de finalizar a transação na segunda-feira.

"A partir de segunda-feira seremos novos colegas", disse Ermotti no Fórum Econômico Suíço em Interlaken.

O dinheiro do estado não virá de graça, com o UBS tendo que pagar várias taxas de instalação e manutenção, bem como prêmios sobre qualquer dinheiro sacado.

O dinheiro foi disponibilizado pelo governo para facilitar a aquisição de emergência do Credit Suisse e evitar uma crise bancária mais ampla que um colapso do credor poderia provocar.

O acordo cobrirá uma carteira de ativos do Credit Suisse que foram difíceis de avaliar nos poucos dias que os bancos tiveram para fechar um acordo e que não são necessários como parte do futuro negócio principal do UBS.

O governo disse que a garantia cobria ativos com um volume de cerca de 44 bilhões de francos suíços, o equivalente a cerca de 3% dos ativos combinados do grupo resultante da fusão, principalmente derivados, empréstimos, ativos legados e produtos estruturados.

Espera-se que as avaliações das perdas sejam disponibilizadas durante o terceiro trimestre de 2023, disse o governo, enquanto sua escala era "altamente dependente da liquidação real dos ativos em questão e dos desenvolvimentos do mercado".

"Consequentemente, ainda não é possível estimar a probabilidade de a garantia ser sacada e o valor envolvido", disse o governo.

A prioridade do governo e do UBS era "minimizar possíveis perdas e riscos para que o recurso à garantia federal fosse evitado ao máximo possível", afirmou o comunicado.

Ermotti disse que a liderança do UBS faria todo o possível para impedir que os contribuintes suíços arcassem com os custos da aquisição.

O analista da Vontobel, Andreas Venditti, estimou que, com base no tamanho da carteira coberta pelas perdas de garantia, poderia chegar ao limite inferior de sua previsão anterior de 5 a 10 bilhões de francos, sugerindo que o UBS poderia cobri-los sem o envolvimento dos contribuintes.

As ações do UBS ficaram praticamente estáveis ​​no pregão da tarde.

O banco disse que administraria os ativos de "maneira prudente e diligente".

O governo destacou que o acordo não menciona qualquer participação federal em perdas acima do total acordado de 14 bilhões de francos porque isso exigiria "uma base legal, bem como a aprovação parlamentar de um crédito de garantia correspondente".

Uma pessoa familiarizada com o assunto disse que o UBS pôde dar uma boa olhada nos livros do Credit Suisse e estava confiante de que o valor acordado era suficiente, com o nível de confiança do banco aumentando desde que a aquisição foi anunciada.

O acordo permanecerá em vigor até a realização final dos ativos do Credit Suisse, disse o governo.

A preocupação de que o banco combinado - com um balanço patrimonial de US$ 1,6 trilhão, aproximadamente o dobro do tamanho da economia suíça - seria grande demais para a Suíça levou os social-democratas do país a propor a redução radical dos ativos do UBS.